新奧股份（600803.SH）日前宣布，股東大會(huì)已高票通過(guò)新奧股份擬以協(xié)議安排方式將新奧能源（02688.HK）私有化，并且新奧股份將同步以介紹方式在港交所主板上市的議案。根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)的規(guī)定，私有化建議構(gòu)成新奧股份重大資產(chǎn)重組。

在新奧能源私有化和購(gòu)股權(quán)要約先決條件達(dá)成后，新奧股份將通過(guò)其全資子公司新能（香港）能源投資有限公司（“新能香港”）向新能香港以外的新奧能源股份（“計(jì)劃股份”）持有者（“計(jì)劃股東”）提出私有化方案，并向新奧能源購(gòu)股權(quán)持有人提出購(gòu)股權(quán)要約。根據(jù)該擬定私有化方案，協(xié)議安排生效后，每1股計(jì)劃股份可以取得2.9427股新奧股份新發(fā)行的H股股份及新能香港支付的現(xiàn)金代價(jià)24.50港元。據(jù)測(cè)算，每股計(jì)劃股份合計(jì)理論價(jià)值約80港元，較私有化建議公告刊發(fā)前最后交易日新奧能源收盤價(jià)59.45港元溢價(jià)約34.57%。

本次交易完成后，新奧股份可充分發(fā)揮其天然氣資源池優(yōu)勢(shì)和LNG接收站儲(chǔ)運(yùn)能力，為新奧能源應(yīng)對(duì)下游客戶需求的變化提供有效支撐，同時(shí)新奧股份可將上游氣源與新奧能源客戶需求進(jìn)行匹配，進(jìn)一步擴(kuò)大資源池，提升舟山LNG接收站使用效率，形成 “內(nèi)外雙循環(huán)” 協(xié)同發(fā)展的增長(zhǎng)模式。

本次交易完成后，新奧股份的天然氣全場(chǎng)景優(yōu)勢(shì)將進(jìn)一步增強(qiáng)，包括客戶基礎(chǔ)、海內(nèi)外資源池、基礎(chǔ)設(shè)施支點(diǎn)以及國(guó)際風(fēng)控體系等方面?？蛻艋A(chǔ)方面，在城燃特許經(jīng)營(yíng)權(quán)基礎(chǔ)之上，新奧股份可以拓展更多國(guó)際和國(guó)內(nèi)客戶；海內(nèi)外資源池方面，新奧股份所持有的天然氣長(zhǎng)協(xié)資源可作為新奧能源天然氣業(yè)務(wù)的 “壓艙石”，保障氣源穩(wěn)定供應(yīng)，平抑氣價(jià)市場(chǎng)波動(dòng)，增強(qiáng)業(yè)務(wù)穩(wěn)定性；基礎(chǔ)設(shè)施支點(diǎn)方面，新奧股份可發(fā)揮舟山LNG接收站的支點(diǎn)作用，聯(lián)動(dòng)國(guó)際與國(guó)內(nèi)市場(chǎng)；國(guó)際風(fēng)控體系方面，新奧股份可進(jìn)一步增強(qiáng)套期保值能力以及風(fēng)險(xiǎn)控制能力，利用國(guó)內(nèi)國(guó)際市場(chǎng)，實(shí)現(xiàn)多元化收入來(lái)源和風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖，保持整體業(yè)務(wù)平衡穩(wěn)健。

通過(guò)本次交易，新奧股份可以更有效地對(duì)沖風(fēng)險(xiǎn)并抓住機(jī)遇，如在資源價(jià)格高位時(shí)，重點(diǎn)關(guān)注歐洲市場(chǎng)需求，做好長(zhǎng)約資源國(guó)際端銷售，并合理匹配內(nèi)需；在資源價(jià)格下行期，預(yù)先開(kāi)發(fā)市場(chǎng)支撐國(guó)際資源進(jìn)口，通過(guò)創(chuàng)新方式開(kāi)拓中長(zhǎng)期客戶，整體降低市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)對(duì)公司的影響，提升抗風(fēng)險(xiǎn)能力。

本次交易完成后，經(jīng)擴(kuò)大新奧股份集團(tuán)將形成A+H上市平臺(tái)，拓寬融資渠道，降低融資成本，增強(qiáng)資本實(shí)力及抗風(fēng)險(xiǎn)能力。而A+H上市平臺(tái)有利于吸引更多國(guó)際投資者，提升全球影響力，形成戰(zhàn)略共振，深化全球化發(fā)展戰(zhàn)略，提升國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力。

本次交易完成后，新奧股份及新奧能源將加速天然氣專業(yè)能力認(rèn)知平臺(tái)建設(shè)與運(yùn)營(yíng)，聚合天然氣生態(tài)各方資源，利用智能技術(shù)實(shí)現(xiàn)最優(yōu)匹配，助力客戶及生態(tài)伙伴拓量增利。同時(shí)，雙方將基于天然氣全場(chǎng)景支點(diǎn)能力和物聯(lián)數(shù)據(jù)，依托智能技術(shù)打造產(chǎn)業(yè)大模型，實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)價(jià)值最大化，增強(qiáng)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，鞏固行業(yè)領(lǐng)先地位。

此外，雙方研發(fā)資源將進(jìn)一步實(shí)現(xiàn)深度整合與高效協(xié)同，技術(shù)研發(fā)與下游應(yīng)用場(chǎng)景之間融合互促，有利于加強(qiáng)創(chuàng)新合力，在核心技術(shù)研發(fā)和應(yīng)用方面取得更多突破，加強(qiáng)技術(shù)壁壘，積極把握全球能源轉(zhuǎn)型機(jī)遇，立足智能能源生態(tài)，致力于成為全球能源轉(zhuǎn)型的領(lǐng)軍企業(yè)。